Khi bạn bước vào thế giới giao dịch ký quỹ, có thể bạn sẽ cảm thấy như phải học một ngôn ngữ hoàn toàn mới để thực sự hiểu chuyện gì đang diễn ra.
Giống như bất kỳ lĩnh vực chuyên môn nào, giao dịch ký quỹ đi kèm với thuật ngữ và cách diễn đạt riêng.
Dưới đây là bảng thuật ngữ tóm tắt hữu ích về các thuật ngữ phổ biến mà bạn có thể gặp trên nền tảng giao dịch của mình.
Ký quỹ (Margin)
Định nghĩa:
Ký quỹ là số tiền bạn cần nạp vào nền tảng giao dịch để mở và duy trì các vị thế trên thị trường forex. Ký quỹ được sử dụng làm tài sản thế chấp để đảm bảo bạn có thể trang trải bất kỳ khoản lỗ nào có thể phát sinh từ các vị thế của mình.
Đòn bẩy (Leverage)
Định nghĩa:
Đòn bẩy là khả năng giao dịch một khối lượng lớn hơn nhiều so với số tiền thực có trong tài khoản của bạn.
Lãi/Lỗ Chưa Thực Hiện (Unrealized P/L)
Định nghĩa:
Lãi/Lỗ chưa thực hiện là lợi nhuận hoặc thua lỗ hiện tại của các vị thế đang mở.
Còn được gọi là:
- Lãi/Lỗ Thả Nổi (Floating P/L)
Số Dư (Balance)
Định nghĩa:
Số dư là tổng số tiền mặt có trong tài khoản giao dịch của bạn. Nếu bạn có vị thế đang mở, ngay cả khi nó có lãi hoặc lỗ thả nổi, số dư của bạn vẫn không thay đổi. Tuy nhiên, khi bạn đóng vị thế, lợi nhuận (hoặc lỗ) sẽ được cộng (hoặc trừ) vào số dư của bạn.
Còn được gọi là:
- Số Dư Tài Khoản (Account Balance)
- Tiền Mặt (Cash)
Yêu Cầu Ký Quỹ (Per Position) (Margin Requirement)
Định nghĩa:
Yêu cầu ký quỹ là số tiền ký quỹ cần thiết để mở một vị thế. Nó được biểu thị bằng tỷ lệ phần trăm (%) của tổng giá trị vị thế (“Giá Trị Danh Nghĩa”).
Ký Quỹ Yêu Cầu (Per Position) (Required Margin)
Định nghĩa:
Ký quỹ yêu cầu là số tiền được giữ lại khi bạn mở một giao dịch.
Ví dụ: Nếu bạn mở một vị thế trị giá $10.000 (một lô mini) với mức ký quỹ yêu cầu là 2% (tương đương đòn bẩy 50:1), thì $200 sẽ bị “khóa” trong suốt thời gian giao dịch.
Số tiền $200 này sẽ không thể sử dụng để mở vị thế khác cho đến khi giao dịch đóng lại, khi đó số tiền ký quỹ sẽ được “giải phóng”.
Còn được gọi là:
- Ký quỹ khi mở lệnh (Entry Margin)
- Ký quỹ ban đầu (Initial Margin)
- Ký quỹ yêu cầu khi mở lệnh (Initial Entry Margin)
- Ký Quỹ Duy Trì Yêu Cầu (Maintenance Margin Required – MMR)
Cách tính toán (theo từng vị thế):
Nếu đồng tiền cơ sở giống với đơn vị tiền tệ tài khoản của bạn:
Ký quỹ yêu cầu = Giá trị danh nghĩa x Yêu cầu ký quỹ
Nếu đồng tiền cơ sở khác với đơn vị tiền tệ tài khoản của bạn:
Ký quỹ yêu cầu = Giá trị danh nghĩa x Yêu cầu ký quỹ x Tỷ giá hối đoái giữa đồng tiền cơ sở và tiền tệ tài khoản
Ký Quỹ Đã Sử Dụng (Used Margin)
Định nghĩa:
Ký quỹ đã sử dụng là số tiền tối thiểu mà bạn phải duy trì trong tài khoản ký quỹ. Đây là tổng số tiền ký quỹ hiện đang được sử dụng để duy trì các vị thế mở.
Còn được gọi là:
- Ký quỹ đã sử dụng (Margin Used)
- Ký quỹ duy trì yêu cầu (Maintenance Margin Required – MMR)
- Tổng ký quỹ (Total Margin)
Cách tính toán:
Ký quỹ đã sử dụng chính là tổng ký quỹ yêu cầu của tất cả các vị thế mở.
Ký quỹ đã sử dụng = Tổng ký quỹ yêu cầu của tất cả các vị thế mở
Vốn chủ sở hữu (Equity)
Định nghĩa:
Vốn chủ sở hữu là số dư tài khoản của bạn cộng với lợi nhuận (hoặc lỗ) thả nổi của tất cả các vị thế mở. Nó thể hiện giá trị thực tế “theo thời gian thực” của tài khoản.
Còn được gọi là:
- Vốn chủ sở hữu tài khoản (Account Equity)
- Giá trị tài sản ròng (Net Asset Value)
- Vốn ròng (Net Equity)
Cách tính toán:
Nếu có vị thế mở:
Vốn chủ sở hữu = Số dư + Lãi/Lỗ thả nổi
Nếu không có vị thế mở:
Vốn chủ sở hữu = Số dư
Ký quỹ khả dụng (Free Margin)
Định nghĩa:
Ký quỹ khả dụng là số tiền KHÔNG bị “khóa” bởi các vị thế mở và có thể dùng để mở vị thế mới. Khi giá trị này bằng hoặc nhỏ hơn 0, cảnh báo ký quỹ sẽ được kích hoạt và bạn không thể mở thêm vị thế.
Còn được gọi là:
- Ký quỹ khả dụng (Free Margin)
- Ký quỹ có sẵn (Available Margin)
- Ký quỹ sử dụng được (Usable Margin)
- Ký quỹ duy trì sử dụng được (Usable Maintenance Margin)
- “Số tiền có thể giao dịch” (Available to Trade)
Cách tính toán:
Ký quỹ khả dụng = Vốn chủ sở hữu – Ký quỹ đã sử dụng
Mức ký quỹ (Margin Level)
Định nghĩa:
Mức ký quỹ là tỷ lệ giữa vốn chủ sở hữu và ký quỹ đã sử dụng, được biểu thị dưới dạng phần trăm.
Ví dụ: Nếu vốn chủ sở hữu của bạn là $5.000 và ký quỹ đã sử dụng là $1.000, thì mức ký quỹ của bạn là 500%.
Còn được gọi là:
- Chỉ báo ký quỹ (Margin Indicator)
Cách tính toán:
Mức ký quỹ = (Vốn chủ sở hữu / Ký quỹ đã sử dụng) x 100%
Mức gọi ký quỹ (Margin Call Level)
Định nghĩa:
Mức gọi ký quỹ là mức cụ thể (%) mà nếu mức ký quỹ của bạn bằng hoặc thấp hơn, bạn sẽ không thể mở thêm vị thế mới. Nền tảng giao dịch của bạn sẽ xác định mức này.
Ví dụ: Nếu mức gọi ký quỹ là 100%, điều đó có nghĩa là khi mức ký quỹ của bạn đạt 100%, bạn sẽ không thể mở thêm vị thế mới. Khi đó, tài khoản của bạn sẽ rơi vào trạng thái Margin Call.
Lưu ý: Margin Call Level chỉ là một cảnh báo, không phải là việc đóng vị thế ngay lập tức.
Còn được gọi là:
- Yêu cầu ký quỹ tối thiểu (Minimum Margin Requirement)
- Ký quỹ tối thiểu yêu cầu (Minimum Required Margin)
Cách tính toán:
Mức gọi ký quỹ = Mức ký quỹ tại X%
Mức ngừng giao dịch (Stop Out Level)
Định nghĩa:
Mức ngừng giao dịch là mức cụ thể (%) mà nếu mức ký quỹ của bạn bằng hoặc thấp hơn, nhà môi giới của bạn sẽ tự động bắt đầu đóng các vị thế để đưa mức ký quỹ lên trên mức Stop Out.
Ví dụ: Nếu mức ngừng giao dịch là 50%, điều đó có nghĩa là nếu mức ký quỹ của bạn giảm xuống dưới 50%, hệ thống sẽ tự động thanh lý vị thế có lỗ lớn nhất.
Quá trình này sẽ tiếp tục cho đến khi mức ký quỹ của bạn tăng lên trên 50%.
Còn được gọi là:
- Ký quỹ thanh lý (Liquidation Margin)
- Đóng vị thế ký quỹ (Margin Closeout)
- Đóng ký quỹ (Margin Close Out – MCO)
- Ký quỹ tối thiểu yêu cầu (Minimum Required Margin)
Cách tính toán:
Mức ngừng giao dịch = Mức ký quỹ tại X%
Gọi ký quỹ (Margin Call)
Định nghĩa:
Gọi ký quỹ xảy ra khi mức ký quỹ của bạn đã xuống dưới mức gọi ký quỹ nhưng vẫn trên mức ngừng giao dịch.
Margin Call chỉ là một cảnh báo rằng tài khoản của bạn đang gặp rủi ro và có thể sắp bị đóng vị thế.
Bạn vẫn có thể giữ các vị thế hiện tại nhưng không thể mở thêm vị thế mới.
Ngừng giao dịch (Stop Out)
Định nghĩa:
Ngừng giao dịch xảy ra khi mức ký quỹ của bạn xuống dưới mức Stop Out, dẫn đến việc các vị thế của bạn bị đóng tự động để ngăn chặn số dư tài khoản âm.
Nguồn: https://www.babypips.com/learn/forex/margin-cheat-sheet